假定沪铝5月份合约和9月份合约价格变化如下表所示,则某套利者3月1日采用()套利策略可获利。
假定沪铝5月份合约和9月份合约价格变化如下表所示,则某套利者3月1日采用()套利策略可获利。
A.卖出5月合约,卖出9月合约
B.买入5月合约,买入9月合约
C.买入5月合约,卖出9月合约
D.卖出5月合约,买入9月合约(正确答案)
答案解析:如果套利者预期两个或两个以上期货合约的价差将扩大,则套利者将买入其中价格较高的合约,同时卖出价格较低的合约,这种套利为买入套利。3月1日两份合约的价差为500元/吨,4月1日两份合约的价差为550元/吨,所以,应该买入9月份合约,卖出5月份合约。